Die Unsicherheit rund um das Gesetz führte zu einer Notverordnung am 20. Juli 2023, die die Anwendbarkeit des Gesetzes klären sollte. Die Nevada Division of Insurance reagierte letztlich auf die Rückmeldungen und Bedenken aus der Assekuranz. In der Verordnung R029-23 wurde festgelegt, auf welche Arten von Haftpflichtversicherungspolicen das Gesetz anzuwenden ist. Diese sind:

1. Versicherungsschutz gegen gesetzliche Haftung aus dem Besitz oder Betrieb eines Kraftfahrzeugs;
2. Versicherungsschutz gegen gesetzliche Haftung aus dem Besitz von vom Eigentümer bewohntem Wohnraum;
3. bei Betriebshaftpflichtversicherungen;
4. bei gewerblichen Kfz-Versicherungen; oder
5. Versicherungsschutz für die berufliche Haftpflicht bestimmter Gesundheitsdienstleister.

Die Verordnung klärt außerdem auch, dass das Gesetz sich nicht auch auf:

1. “Risk retention groups” (”Risikokollektive”);
2. Captive-Versicherungen, die keine Haftung Dritter abdecken; oder
3. Versicherer, die nicht zur Ausübung des Versicherungsgeschäfts in Nevada berechtigt sind, aber nach geltendem Recht dazu berechtigt sind, eine bestimmte Versicherungsdeckung in Nevada zu bieten, die nicht von autorisierten Versicherern beschafft werden kann, anzuwenden ist.

Die Verordnung R029-23 trat am 1. Oktober 2023 in Kraft, um das Inkrafttreten des Gesetzes No. 398 zu spiegeln. Wie aus den obigen Punkten ersichtlich, können D&O-Versicherer in Nevada nun durchatmen, da sie vom Gesetz nicht (mehr) betroffen sind. Auch wir erwarten nun keine Auswirkungen mehr auf den US-D&O-Versicherungsmarkt ausgelöst durch das Gesetz in Nevada und somit auch nicht auf dem UK-/europäischen Markt für US-Listed Firmen. Es bleibt also weiterhin beim klassischen Verständnis der Versicherungssumme/SIR.